Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

Понятие оценки дебиторской задолженности предприятия

Если задолженность дебиторов является активной статьей баланса фирмы, значит, ее стоимость можно включать в размер средств, которые предприятие планирует потратить на улучшение производственного процесса.

Для того чтобы пользоваться спросом на рынке, актив должен быть представлен в виде:

  • векселей;
  • долговых расписок;
  • других ценных бумаг.

В этом случае согласие должника не требуется, его даже могут не поставить в известность о том, что кредитор поменялся. Оценить объем долга можно на основании документов, которые подтверждают не только их наличие, но и наступление сроков погашения.

Исковое заявление о взыскании задолженности должно быть составлено в строгом соответствии с требованиями законодательства, иначе возможны проблемы при его рассмотрении.

В каких случаях присылается уведомление о задолженности, можно узнать из этой статьи.

Отсроченная Срок погашения которой еще не наступил.
Просроченная Когда период, отведенный на оплату обязательств согласно документам, уже прошел.

Дебиторскую задолженность можно представить понятием отвлечения некоторой части средств из оборота, что приводит к потере доходности.

Потери характеризуются такими факторами:

  • чем дольше период погашения задолженности, тем меньше прибыль от средств, вложенных в дебиторов;
  • инфляцией, при росте цен дебиторская задолженность быстрее обесценивается;
  • из-за наличия невозвращенных средств требуются другие источники финансирования.

Оценка дебиторской задолженности напрямую влияет на их размер. Конечно, это один из критериев, применяемый для увеличения спроса на товары.

Предприятию с большой дебиторской задолженностью требуются дополнительные источники финансирования, например, банковские кредиты, а это приводит к дополнительным затратам

К активам фирм относят непогашенную дебиторскую задолженность – финансы, которые юридическое лицо способно в настоящий момент использовать для развития коммерческой деятельности и усовершенствования производства.

Подобные активы являются специфическими, равно как и ценные бумаги, поэтому их реализация сопровождается определёнными нюансами и трудностями.

Под оценкой дебиторской задолженности понимается процедура, направленная на вычисление рыночной стоимости долгового обязательства на момент проверки. При её осуществлении специалист должен учесть дату появления долга, сроки исполнения обязательства, юридические основания для возникновения задолженности, наличие обременения в виде штрафных санкций, пеней и т. д.

При оценке специалист должен принять во внимание следующие факторы:

  • материальное положение дебитора;
  • присутствие какого-либо обеспечения по обозначенным обязательствам;
  • отсутствие либо наличие претензий по качеству предоставленного ему товара или выполненной услуги.

Оценка управления дебиторской задолженностью также необходима для определения эффективности политики предприятия, направленной на увеличение объёмов реализации и обеспечение своевременного исполнения контрагентами долговых обязательств.

В этом случае специалист обращает внимание на темпы роста дебиторки, на её удельный вес в оборотных активах, наличие сомнительных долгов у предприятия, период оборачиваемости и многие другие факторы.

Дебиторская задолженность: учет, анализ и управление задолженностью предприятия

Дебиторская задолженность организации отражается в бухгалтерском учете в номинальной оценке исходя из сумм, которые ожидаются к получению (п. 73 Приказа Минфина от 29.07.1998 № 34н). Эти суммы подтверждаются первичными учетными документами, договорами с контрагентами, актами сверок и т.д. К примеру, при продаже продукции, выполнении работ, оказании услуг дебиторская задолженность покупателей и заказчиков будет отражена как стоимость отгруженных товаров, выполненных работ или оказанных услуг, которая ожидается к оплате с учетом всех скидок и наценок.

При этом, напомним, что дебиторская задолженность, как и все иные объекты бухучета, должна оцениваться в рублях (ч. 2 ст. 12 Федерального закона от 06.12.2011 № 402-ФЗ). Поэтому если дебиторская задолженность выражена в валюте или у.е., она должна быть пересчитана в рубли по курсу ЦБ РФ или иному согласованному курсу на дату совершения операции (п.

Напомним также, что дебиторка, по которой истек срок исковой давности, а также иные нереальные для взыскания долги в учете больше не признаются и должны быть списаны на финансовые результаты организации (п. 77 Приказа Минфина от 29.07.1998 № 34н).

Методика анализа дебиторской и кредиторской задолженности разрабатывается фирмой или выбирается из существующих разработок исходя из решаемых задач и поставленных целей. Узнайте подробности об этом из нашей статьи.

Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

В процессе хозяйственной деятельности фирма может выступать одновременно и дебитором, и кредитором. Сумма долгов предприятия, а также долги ее контрагентов — основные финансовые показатели, характеризующие способность хозяйствующего субъекта:

  • грамотно распоряжаться собственными средствами;
  • своевременно расплачиваться по своим обязательствам;
  • обеспечивать текущую и инвестиционную деятельность компании путем соблюдения структурных соотношений между суммами дебиторской и кредиторской задолженности;
  • поддерживать оптимальный объем оборотных денежных средств посредством грамотной работы с дебиторами;
  • использовать заемные средства без ущерба для текущей деятельности, развития, расширения, модернизации, переоснащения, внедрения новых технологий и т. д.

Отслеживать изменение уровня задолженности фирмы, оценивать ее и анализировать важно для любой компании вне зависимости от специфики и масштабов деятельности. Подробнее о целях и задачах такого анализа расскажем далее.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности:

  • является важной частью финансового анализа компании в целом;
  • позволяет выявлять не только показатели ее текущей (на данный момент) и перспективной платежеспособности, но и факторы, влияющие на их динамику;
  • предоставляет возможность оценивать количественные и качественные тенденции изменения финансового состояния фирмы в перспективе;
  • дает возможность оценить структуру кредиторской и дебиторской задолженности по срокам погашения, по виду задолженности, по степени обоснованности задолженности;
  • обеспечивает регулярную проверку своевременности и правильности оформления и предъявления претензий дебиторам, а также контроль соблюдения порядка взыскания ущерба и долгов, вытекающих из расчетных взаимоотношений.

С помощью применения разнообразных методик анализа дебиторской и кредиторской задолженности решаются задачи:

  • выявления недобросовестных и неплатежеспособных контрагентов;
  • обеспечения регулярного мониторинга и контроля состояния и величины задолженности фирмы;
  • снабжения управленческого звена достоверной и полной информацией о долгах (их состоянии и динамике) в целях последующего использования этих данных при принятии управленческих решений;
  • ухода от неоправданных расходов (в виде пеней, штрафов, неустоек за нарушение условий хоздоговоров) посредством эффективной работы с дебиторами и кредиторами, а также организации грамотной работы с задолженностью;
  • построения и корректировки кредитной политики фирмы (условия предоставления покупателям рассрочек, скидок и льгот и т. д.).

Какие задачи решаются посредством проведения аудита бухотчетности, см. в материале «Аудит финансовой отчетности – сущность, цели и задачи».

В практической деятельности применяются разнообразные подходы и методики анализа дебиторской и кредиторской задолженности. В анализе используются следующие приемы и процедуры:

  • оценка долгов по степени оборачиваемости;
  • расчет коэффициентов отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность и текущих обязательств в кредиторскую задолженность;
  • изучение динамики, состава, причин и давности образования задолженности (отдельно по каждому контрагенту);
  • рассмотрение абсолютной и относительной величин долгов, оценку их изменений по данным горизонтального и вертикального анализа баланса;
  • исследование влияния неплатежей основных должников на финансовое положение фирмы;
  • расчет процента невозврата дебиторской задолженности и влияние величины невозвращенной суммы на платежеспособность фирмы;
  • определение реальной стоимости существующей дебиторки;
  • контроль над соотношением кредиторской и дебиторской задолженности;
  • детальное исследование платежеспособности потенциальных и действующих дебиторов, динамики и уровня коэффициентов ликвидности (по доступным данным их бухотчетности);
  • выявление безнадежных долгов и формирование на эту сумму резерва по сомнительным долгам;
  • анализ качественного состояния дебиторской задолженности для выявления динамики абсолютного и относительного размера неоправданной задолженности;
  • иные приемы и процедуры.

Степень финансовой зависимости от кредиторов — один из важных показателей, который компания должна держать под постоянным контролем. Оценить ее помогают 2 коэффициента:

  • Самофинансирования, или финансовой независимости (Кс), — он отражает долю погашаемых за счет собственных средств долгов:

Кс = СК / ЗК,

СК — собственный капитал компании;

ЗК — привлеченный (заемный) капитал (долгосрочные обязательства краткосрочные обязательства).

  • Зависимости (Кз) — он показывает долю активов, профинансированных за счет средств кредиторов:

Кз = ЗК / А, где

А — активы компании.

анализ

При расчете Кс и Кз:

  • используются данные бухгалтерской отчетности;
  • анализ проводится в динамике за несколько периодов.

Оптимальным считается значение Кс = 1, что означает равную сумму собственных и заемных средств. Положительной тенденцией является увеличение доли собственных средств и, как следствие, рост Кс. С Кз ситуация прямо противоположная — снижение коэффициента оценивается позитивно.

С коэффициентом, оценивающим эффективность использования привлеченных сумм (средств кредиторов), вас познакомит следующий раздел.

Термин «рентабельность» в анализе кредиторской задолженности применяется для отражения степени эффективности использования фирмой средств кредиторов.

Пч — чистая прибыль за период (показатель берется из отчета о финрезультатах);

КЗ — сумма кредиторской задолженности на конец периода (по данным баланса)

Виды дебиторской задолженности предприятия

Еще одним коэффициентом, оценивающим эффективность использования кредиторской задолженности, является Ко — коэффициент ее оборачиваемости.

Данный коэффициент:

  • характеризует скорость и интенсивность погашения фирмой своих обязательств;
  • показывает число оборотов погашения долгов за анализируемый период;
  • рассчитывается по формуле:

В — выручка за анализируемый период;

КЗн и КЗк — кредиторская задолженность на начало и конец анализируемого периода.

Второй способ расчета Ко узнайте из статьи «Оборачиваемость кредиторской задолженности (нюансы)».

Характеристика изменений значения Ко:

  • рост — указывает на повышение платежеспособности фирмы и ее финансовой устойчивости;
  • снижение — имеет двоякое значение: потенциальные проблемы с платежеспособностью или эффективная работа с кредиторами (применение оптимальных для фирмы условий оплаты и др.).

Помимо коэффициентного анализа кредиторской и дебиторской задолженности применяются и иные методы анализа — узнайте о них из статьи «Анализ дебиторской и кредиторской задолженности (нюансы)».

Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

Методы анализа дебиторской и кредиторской задолженности включают разнообразные процедуры и исследования, позволяющие не только диагностировать и оценить уровень, динамику, структуру долгов фирмы, но и выработать эффективные управленческие решения.

Регулярный анализ долгов позволяет своевременно влиять на уровень платежеспособности и финансовое положение фирмы в целом, формировать кредитную политику, подбирать оптимальные условия хоздоговоров для контрагентов и решать иные задачи.

Дефицит денежных средств в экономике современной России и неплатежеспособность многих предприятий обусловили важность систематической работы с дебиторами в деятельности финансово-экономических служб.

Экономическая ситуация в России привела к неадекватному восприятию содержания управления дебиторской задолженностью.

· поиску цепочек взаимозачетов;

· оценке возможностей бартерного обмена;

· использованию денежных заменителей (векселей) в платежах между поставщиками и покупателями.

Управление дебиторской задолженностью сводится к выработке и реализации политики цен и коммерческих (товарных) кредитов, направленной на ускорение взыскания долгов с контрагентов и снижение риска неплатежей.

Оценка дебиторской и кредиторской задолженности

Дебиторская задолженность – это сумма требований, предъявляемых предприятием к своим дебиторам на определенную дату.

Дебиторы – юридические и физические лица, которые имеют задолженность перед данным предприятием.

· с покупателями и заказчиками;

· по выданным авансам;

· с прочими дебиторами.

Суть оценки дебиторской задолженности

Согласно ГК России исковая давность по просроченной дебиторской задолженности не должна составлять более 3 лет, за этот период долг необходимо взыскать с должника или перепродать.

В течение 3 лет долги дебиторов постепенно обесцениваются так, что номинальная стоимость к концу периода превращается в нулевую, поэтому взыскание становится практически невозможным. Поэтому нередко кредиторы стараются вовремя перепродать долги, верхним пределом их стоимости выступает номинальная.

Но это только один из критериев, когда необходимо провести оценку долгов, к другим относятся ситуации, когда требуется:

  • провести анализ деятельности компании;
  • урегулировать взаимоотношения с дебитором, когда из-за взаимных претензий приходится взыскивать его имущество в судебном порядке или самостоятельно.

Во время оценки финансового состояния дебитора необходимо также учесть вопросы, связанные с качеством поставленной ему продукции и количеством ее на остатке, изучить обстоятельства, послужившие возникновению долгов, возможно, они зависят от потенциального спроса на товар. В результате проведения оценки составляется отчет, регламентирующий рыночную стоимость долгов на настоящий момент.

Нередко после проведения расчетов выясняется, что исчисленная стоимость долговых обязательств отличается от балансовой, что приводит к недостоверности сведений об оценке деятельности фирмы.

Управление дебиторской задолженностью

· по срокам возобновления и погашения;

· по объектам, относительно которых возникли обязательства дебиторов (по товарным и финансовым операциям);

· по видам дебиторов.

В бухгалтерском учете и отчетности дебиторскую задолженность условно классифицируют на нормальную и ненормальную.

Нормальной считают задолженность, платежи по которой ожидают в течение 12 месяцев после отчетной даты. Ненормальной – платежи по которой ожидают более чем через 12 месяцев после отчетной даты.

Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

Они возникают вследствие недостатков в работе предприятия-поставщика или слишком высоких темпов увеличения объема продаж.

· вида выпускаемой продукции,

· емкости рынка,

· ценовой, маркетинговой и учетной политики,

· системы расчетов за готовую продукцию и пр.

Однако максимальная ее величина не должна превышать 20–25 % от общего объема оборотных активов.

· коэффициент инкассации;

· коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;

Оценка дебиторской задолженности

· период погашения дебиторской задолженности;

· коэффициент погашаемости дебиторской задолженности;

· доля сомнительной дебиторской задолженности;

· экономический эффект;

· экономическая эффективность увеличения периода отсрочки платежа.

Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

Инкассация наличности – процесс получения денежных средств за реализованную продукцию (работы, услуги).

Коэффициент инкассации (Кинк) позволяет установить, когда и в какой сумме ожидают поступления денежных средств от продаж данного периода. Он выражает процент ожидаемых денежных поступлений от продаж в определенном интервале, начиная с момента реализации продукции, где n – месяцы квартала (например, январь, февраль, март и т. д.); t – январь (месяц отгрузки).

Определить значение данного коэффициента можно на основе анализа денежных поступлений (погашения дебиторской задолженности) прошлых периодов. Самым важным документом для расчета коэффициентов инкассации служит реестр старения счетов дебиторов.

Его составляют на основе данных бухгалтерских проводок. Результаты анализа реестра старения дают те самые доли общего объема дебиторской задолженности, в соответствии с которыми будет происходить реальное поступление денежных средств от покупателей.

Пример

В открытом акционерном обществе сложилась следующая практика оплаты продукции: в месяце реализации (отгрузки) оплачивают 60 % ее стоимости; в следующем месяце – 30 %; в третьем месяце – 10 %. Тогда коэффициент инкассации составит: 0,6; 0,3 и 0,1.

Объем реализации продукции первого квартала текущего года по ОАО приведен в табл. 2.2.

1400 х 0,6 = 840 тыс. р.;

2) в феврале

1680 х 0,3 504 тыс. р.;

3) в марте

1960 х 0,1 = 196 тыс. р.

Итого в первом квартале ОАО ожидает получить 1540 тыс. р.

5040 – 1540 = 3500 тыс. р.

Таблица 2.2

Распределение объема продаж по месяцам, тыс. р.

Месяц Объем продаж Коэффициент инкассации
Январь 1400 0,6
Февраль 1680 0,3
Март 1960 0,1

КОДЗ = ВР/ ДЗ,

где ВР – выручка (нетто) от реализации продукции (работ, услуг) в рыночных ценах; ДЗ – средняя сумма дебиторской задолженности за расчетный период.

покупка

ППДЗ = 365 дн.

/ КОДЗ.

Следует помнить, что чем больше период просрочки задолженности, тем выше риск ее непогашения.

КПДЗ = ДЗ / ВР.

Данный параметр характеризует «качество» дебиторской задолженности. Тенденция к ее росту свидетельствует о снижении платежеспособности дебиторов, а следовательно, об ухудшении финансового положения компании — поставщика товаров.

ЭДЗ = ДПдз – ТИдз – ФПДЗ,

КЭДЗ = Эдз / ДЗСР

где КЭДЗ – коэффициент эффективности увеличения периода отсрочки платежа покупателям; ЭДЗ – сумма эффекта, полученного от увеличения отсрочки платежа; ДЗср – средний остаток по расчетам с покупателями в расчетном периоде.

На практике применяют и другие показатели (например, коэффициент соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностью, ранжирование покупателей исходя из объема закупок, кредитной истории и предлагаемых условий оплаты и т. д.).

Результаты расчетов по приведенным формулам можно использовать в процессе последующей разработки отдельных аспектов кредитной политики предприятия (корпорации) во взаимоотношениях с покупателями.

При анализе дебиторской задолженности следует помнить, что увеличение ее размера (в разумных пределах) может быть вызвано усилением деловой активности (ростом объема производства и реализации продукции).

· учет заказов, своевременное оформление счетов на оплату готовой продукции и определение характера этой задолженности (формирование стандартов оценки платежеспособности основных покупателей товаров);

· анализ задолженности по видам продукции для установления невыгодных с позиции инкассации денежных средств товаров;

· понижение дебиторской задолженности на сумму безнадежных долгов;

· определение конкретных размеров скидок с цены товаров при досрочной оплате;

· оценка возможности факторинга – продажи дебиторской задолженности с дисконтом и др.

Для рефинансирования дебиторской задолженности используются следующие способы: факторинг; учет и залог векселей; форфейтинг; иные формы ее краткосрочного рефинансирования (спонтанное финансирование, кредиторская задолженность по товарным и финансовым операциям, краткосрочные банковские кредиты и пр.).

Подсчет дебиторской задолженности

При изучении состава дебиторской задолженности особое внимание уделяют анализу данных о резервах по сомнительным долгам и фактических потерях, связанных с невозвратом этой задолженности.

Под дебиторской понимают задолженность других организаций, работников и физических лиц данной организации (задолженность покупателей за купленную продукцию, подотчетных лиц за выданные им в подотчет денежные суммы и др.). Организации и лица, которые должны этой организации, называются дебиторами.

Дебиторская задолженность входит в более общее понятие “обязательство”. В соответствии с п. 1 ст. 307 Гражданского кодекса РФ (ГК РФ) в силу обязательства одно лицо (должник) обязано совершить в пользу другого лица (кредитора) определенное действие, как то: передать имущество, выполнить работу, уплатить деньги и т.п., либо воздержаться от определенного действия, а кредитор имеет право требовать от должника исполнения его обязанности.

По экономическому содержанию дебиторская задолженность представляется в бухгалтерском балансе. Это позволяет классифицировать долги дебиторов:

  • по источникам их образования;
  • видам обязательств;
  • характеру задолженности;
  • отношению к кредитору.

В зависимости от сроков погашения дебиторская задолженность делится на два вида:

  • краткосрочная задолженность – со сроком погашения в течение 12 месяцев после отчетной даты;
  • долгосрочная задолженность – со сроком погашения более чем через 12 месяцев после отчетной даты.

Кроме того, со сроком погашения дебиторской задолженности коррелирует риск ее невозврата.

Увеличение риска требует более пристального мониторинга и контроля за своевременным и полным погашением дебиторской задолженности.

По своевременности погашения дебиторскую задолженность подразделяют для обеспечения контроля над погашением и возвратом дебиторской задолженности, а также для анализа уровня ликвидности и платежеспособности предприятия.

Срочной признается задолженность контрагентов, по которой не истек срок исполнения по договору.

Задолженность за отгруженные товары, выполненные работы, услуги, срок оплаты которых не наступил, но право собственности уже перешло к покупателю, либо перечислен аванс поставщику за поставку товаров (выполнение работ, оказание услуг) – это срочная (нормальная) дебиторская задолженность.

Просроченная, т.е. не погашенная в установленный срок, задолженность подразделяется, в свою очередь, на истребованную и неистребованную.

Истребованной считается задолженность, по возврату которой организация-кредитор предприняла все предусмотренные законодательством меры (направление претензионных писем, подача искового заявления в суд).

Отсроченная задолженность является результатом реструктуризации задолженности по согласованию с контрагентом. Согласно п. 1 ст. 823 ГК РФ предприятие может предоставлять своим покупателям коммерческий кредит в виде отсрочки и рассрочки оплаты товаров, работ и услуг, что должно быть предусмотрено в договоре.

По степени обеспечения дебиторская задолженность подразделяется на обеспеченную и необеспеченную. В качестве обеспечения могут выступать: неустойка, залог, поручительство, банковская гарантия и др. (п. 1 ст. 329 ГК РФ).

Неустойкой (штрафом, пеней) признается определенная законом или договором денежная сумма, которую должник обязан уплатить кредитору в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения обязательства, в частности в случае просрочки исполнения.

Важность процедуры оценки дебиторской задолженности

Целый ряд аспектов делает данную процедуру нужной. Достаточно частой причиной банкротства организации является наличие у нее определенных долгов за какие-то товары или же услуги.  За счет личных, а также заемных финансовых средств формируются основные средства организации.

В качестве одного из основных аспектов успеха работы компании на рынке выступает выбор правильного баланса между объемами имеющихся активов, а также их соотношение между собой.

Столь важная процедура, как проведение оценивания дебиторской задолженности способствует точному определению общих показателей финансового положения компании и дает возможность точно установить иные важные факторы, имеющие прямое влияние на показатели дальнейших преобразований компании.

Использование подобного аналитического инструмента помогает предугадать дальнейшую тенденцию развития и изменения финансового положения коммерческой структуры. Этапы и требования для осуществления процедуры:

  • Оперативный и полный учет всех денежных средств, вместе с учетом движения операций финансового характера.
  • Детальный надзор за соблюдением дисциплины в платежно-расчетных операциях.
  • К основным требованиям можно отнести определение имеющихся данных по всем поставщикам, являющимися держателями неоплаченных расчетных бумаг, векселей с просроченной датой, а также с теми, кто имеет кредиты коммерческого характера. Далее следует процедура определения целесообразности и правомерности передачи готовой продукции на долговой основе.
  • Установление структуры и самого качества просроченных финансовых обязательств, вместе с определением их части в суммарных задолженностях.

Просроченная задолженность

В процесс расчета рыночной стоимости долговых обязательств входит:

  • Изучение обстоятельств, в результате которых задолженность сформировалась.
  • Подбор необходимой информации по:
    • нормативно-правовым актам;
    • методическим справочникам;
    • пособиям и рекомендациям специалистов;
    • актуальным маркетинговым данным, которые характеризуют состояние рынка;
    • первичным документам и бухгалтерским отчетам.
  • Изучение материалов и документов.
  • Анализ текущего финансового состояния предприятия, для которого рассчитывается стоимость долгов дебиторов.
  • Расчет рыночной стоимости долговых обязательств.
  • Согласование результатов расчета с контрагентом.
  • Формирование итогового отчета.
Налоговой Ежеквартально.
Филиалами и отделениями, которые являются частью единой структуры предприятия, а также собственниками бизнеса На начало месяца, который идет за отчетным кварталом.
Предприятиями-дебиторами 2 раза в год.

Методы оценки задолженности

Дебиторка на международном рынке обладает довольно высокой ликвидностью. Это связано с тем, что упущенная выгода по величине может превышать сумму невыполненного обязательства. При этом погашение долга в интересах дебитора, потому как в противном случае он рискует своей деловой репутацией.

Оценка стоимости дебиторки осуществляется с помощью следующих методов:

  • сравнительным (задолженность сопоставляется с аналогичными объектами, сведения о которых уже имеются в свободном доступе на рынке);
  • затратным (учитываются финансы, необходимые для замены или восстановления долга, с применением коэффициента дисконтирования, зависящего от материального положения должника, сроков исполнения обязательства и т. п.);
  • доходным (стоимость дебиторки зависит от ожидаемой прибыли, причитающейся предприятию).

Например, при оценке дебиторской задолженности её остаточная стоимость составляла 1 млн. рублей? Оценочная стоимость также будет равняться 1 млн. рублей.

Не нашли ответа на свой вопрос?
Узнайте, как решить именно Вашу проблему – позвоните прямо сейчас или заполните форму онлайн:

7 (499) 350-80-69 (Москва)
7 (812) 309-75-13 (Санкт-Петербург)

Это быстро и бесплатно !

Анализ состояния дебиторской задолженности начинают с общей динамики ее объема в целом и по статьям.

Далее анализируется качественное состояние дебиторской задолженности для выявления динамики абсолютного и относительного размера неоправданной задолженности.

Независимо от контролирующих мер со стороны предприятия с целью избежать продажи продукции неплатежеспособным покупателям в бухгалтерии ведется соответствующий журнал-ордер или ведомость учета расчетов с покупателями и заказчиками. На основании ведомости осуществляется ранжирование задолженности по срокам оплаты счетов, помогающее предприятию определить политику в области управления дебиторской задолженностью (активами) и расчетными операциями.

Все счета к получению классифицируются по следующим группам:

  • срок оплаты не наступил;
  • просрочка от 1 до 30 дней (до 1 месяца);
  • просрочка от 31 до 90 дней (от 1 до 3 месяцев);
  • просрочка от 91 до 180 дней (от 3 до 6 месяцев);
  • просрочка от 181 до 360 дней (от 6 месяцев до 1 года);
  • просрочка от 360 дней и более (более 1 года).

К оправданной относится задолженность, срок погашения которой не наступил или составляет менее одного месяца.

К неоправданной относится просроченная задолженность покупателей и заказчиков, срок погашения которой составляет более одного месяца. Чем длительнее срок просрочки, тем вероятнее неуплата по счету.

Отвлечение средств в эту задолженность создает реальную угрозу неплатежеспособности предприятия и ослабляет ликвидность его баланса.

Наличие сомнительной дебиторской задолженности свидетельствует о несостоятельности политики предоставления отсрочки в расчетах с покупателями.

Для выявления реальности взыскания долгов, носящих сомнительный характер, необходимо проверить наличие актов сверки расчетов или писем, в которых дебиторы признают свою задолженность, а также сроки исковой давности.

По долгам, не реальным ко взысканию, в установленном порядке формируется резерв по сомнительным долгам. При наличии оправдательных документов безнадежные долги погашаются путем списания их на убытки предприятия как дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности.

При анализе состояния расчетов по данным аналитического учета следует выявить объем скрытой дебиторской задолженности, возникающей вследствие предварительной оплаты материалов поставщикам без их отгрузки предприятию.

Для предотвращения неплатежей предприятия предоставляют скидки с договорной цены при досрочной оплате. Существуют следующие формы досрочного погашения дебиторской задолженности:

  • продажа долгов банку (факторинг);
  • получение ссуды в банке на оплату обязательств, превышающих остаток средств на расчетном счете (овердрафт);
  • учет векселей (дисконт).

При снижении объема дебиторской задолженности необходимо установить, не списана ли она на убытки, имеются ли оправдательные документы.

В заключение анализа состояния оборотных активов следует оценить изменение доли трудно реализуемых оборотных активов в общей величине оборотных активов и соотношение трудно реализуемых и легко реализуемых активов. Повышение доли трудно реализуемых оборотных активов ослабляет финансовую устойчивость предприятия и приводит к снижению его платежеспособности.

Дебиторская задолженность – права (требования), принадлежащие продавцу (поставщику) как кредитору по неисполненным денежным обязательствам покупателем (получателем) по оплате фактически поставленных по договору товаров, выполненных работ или оказанных услуг.

В целом она разделяется на текущую дебиторскую задолженность, которая должна быть погашена в течение одного года, и просроченную, т.е. со сроком свыше 12 месяцев.

В свою очередь из просроченной задолженности выделяется задолженность, по которой истек срок исковой давности.

Возврат долгов

Инструментов для осуществления расчетов в целях определения стоимости дебиторской задолженности немного.

Используют, как правило, три подхода:

  • доходный;
  • затратный;
  • метод сравнительных продаж.

Наиболее применяемым в оценке задолженности дебиторов является доходный, представляющий собой вычисление стоимости актива исходя из определения ожидаемого дохода. При затратном методе основным показателем в расчете выступает сумма средств, инвестируемая в восстановление этого актива.

В вычислении стоимостной оценки дебиторской задолженности затратный метод применяется с использованием коэффициента дисконтирования, исчисляемого определенным образом. Алгоритм его расчета зависит от таких характеристик отдельных обязательств, как сроки, наличие просрочки платежей, состояния компании-дебитора.

В основе применения сравнительного метода лежит сопоставление стоимостей анализируемой задолженности с существующими на рынке аналогами, обладающими определенной стоимостью. Ими обычно служат средние биржевые цены векселей/долговых расписок. Используя сравнительный метод, оценщик зачастую опирается на опыт коллекторских учреждений, спецификой которых являются скупка и последующее взыскание долгов.

Методы оценки задолженности фирмы специалистом-оценщиком подбираются весьма тщательно, поскольку конечной целью проводимой работы является получение максимально точного и объективного результата. Применяемые методы оценки он обязательно указывает в отчете, как и информацию о том, какие нормативные акты и справочные материалы были использованы в работе по оценке задолженности.

Для оценки дебиторского актива существует несколько основных методов расчета:

  • По доходному методу стоимость актива определяется исходя из прибыли, которую предприятие ожидает получить.
  • Для затратного метода применяется коэффициент дисконтирования, с его помощью рассчитывается размер средств, которые предприятию необходимы для восстановления или замены актива. Для расчета используются основные характеристики долгового обязательства: сроки, наличие просрочки, финансовое состояние.
  • При использовании сравнительного метода сопоставляется стоимость конкретной задолженности с аналогичной, информация по которой уже получена.

Правила ведения бизнеса на международном рынке требуют, чтобы оплата дебиторской задолженности происходила незамедлительно, особенно если это записано в условиях договора. Если дебитор не исполняет свои обязательства, он рискует потерять репутацию, из-за чего понесет потери намного большие, чем погашение долга.

В отечественном бизнесе наблюдается обратная тенденция, это говорит о том, что использование только одного метода недостаточно для объективности оценки экономического состояния предприятия, поэтому рекомендуется комплексная методика.

В зависимости от итоговых целей, анализ задолженности контрагентов может проводиться несколькими методами. Чаще всего для внутренних управленческих запросов для этой работы привлекаются штатные специалисты. Работа с дебиторской задолженностью ― тренинг, позволяющий оценить реальное состояние расчетов с контрагентами. Если же необходимо провести более подробный отчет, то в большинстве случаев требуются услуги привлеченных со стороны экспертов.

методы

Для оценки дебиторки могут быть выбраны различные методы

Процесс оценки дебиторки включает в себя несколько этапов, среди которых следующие:

  1. Подготовительный. В начальной стадии проверки задолженность классифицируется по срокам, видам (текущая, просроченная, безнадежная) и по согласованности итоговых результатов с контрагентами.
  2. Определяются критерии возможной ликвидности.
  3. Документально-проверочный этап включает в себя подборку имеющихся первичных документов, договоров, согласованных сверок. Проводится анализ соответствия фактических результатов с данными бухгалтерского учета.
  4. Аналитический. Оценивается платежеспособность дебиторов, возможность получить оплату.
  5. Оценочный. Имеющаяся задолженность оценивается с позиций рыночной стоимости показателей. Учитываются коэффициенты среднегодовых инфляционных ожиданий.
  6. Заключительный этап предназначен для согласования итоговых результатов с последующей корректировкой балансовых данных.

Пример

В качестве практических примеров при проведении оценки дебиторской задолженности можно рассмотреть следующие ситуации:

  • На первое число календарного года числится по балансу сумма дебиторской задолженности, например, 102 тыс. руб. Задолженность не является просроченной, но считается текущей, а возникла она в течение последних 12 месяцев, но не больше. Долг должен быть по условиям договоров и других документов возвращен в ближайшее время, поэтому его рыночная стоимость составляет 102 тыс. руб.
  • По балансу числится дебиторская задолженность 2,5 млн руб., среди обязательств также нет просроченных, только текущие. Поэтому начисление штрафных санкций не предполагается, если, конечно, долг будет погашен в ближайшее время, согласно срокам. Единственным показателем, который может повлиять на сумму возврата является инфляция, ее годовой процент оглашается правительством ежегодно. Поэтому сумма задолженности должна быть скорректирована на размер процента инфляции, что сделает ее несколько меньше. В учет также необходимо взять период оборачиваемости долга продолжительностью в 102 дня.

Для расчета коэффициента дисконтирования необходимо:

  • годовой процент инфляции разделить на 100;
  • полученный результат умножить на 102;
  • итог разделить на количество дней в году.

Для расчета скорректированной рыночной стоимости долга необходимо балансовую стоимость (2,5 млн руб.) разделить на сумму чисел, состоящую из 1 и коэффициента дисконтирования

Документы

В ситуации, когда величина дебиторки достигает 30% от совокупной стоимости всех активов фирмы, речь идёт об оказании существенного влияния на экономические показатели юридического лица и его стабильное положение на рынке.

При оценке рыночной стоимости дебиторки необходимо проанализировать определённую документацию, среди которой:

  • договоры, заключённые между кредитором и дебитором, на основании которых возникло долговое обязательство;
  • платёжные бумаги, подтверждающие осуществление расчёта по данным сделкам;
  • переписка с контрагентом, направленная на урегулирование возникших споров;
  • постановления и решения суда (при их наличии);
  • прочие бумаги, имеющие отношение к дебиторке (передаточные акты, накладные и т. п.).

После окончания проверки специалистом составляется соответствующий отчёт, в котором должна быть указана рыночная стоимость данного актива, определённая на момент оценки.

Документ может выступать в качестве письменного подтверждения факта наличия долгового обязательства. Предприятие вправе использовать отчёт в суде и других государственных инстанциях.

Для проведения оценки понадобятся документы, которые смогут подтвердить:

  • возникновение долга, к ним можно отнести первичные бухгалтерские, договора;
  • наличие ранее проведенных взаиморасчетов (если таковые имели место);
  • передачу материальных ценностей, к таким относится акт приема-передачи, накладная и другие;
  • переписку с должником, где должны оговариваться вопросы погашения обязательств, а также сроки (официальные письма, претензии);
  • вынесенные решения суда по вопросу оценки задолженности на основании иска, который был подан кредитором.

Отчетность по дебиторской задолженности

Для того чтобы вышеуказанные документы могли быть взяты в работу для проведения оценки дебиторского долга, их следует предоставить в копиях. Каждую копию может подписать уполномоченный сотрудник предприятия, которое заказывает оценку, или нотариус.

Факторы риска

Вероятность возврата дебиторской задолженности сопряжена с рядом факторов риска, можно насчитать десяток основных:

  1. Судебные приставы могут вынести решение отказать кредитору-заявителю в возврате долга, поэтому дебиторскую задолженность придется списать. Практически, когда арбитражный суд выносит решение удовлетворить или отклонить иск кредитора, каждая из сторон имеет законные права обжаловать постановление до момента, пока оно не вступит в силу. Решение может быть отменено вышестоящим судебным органом. Суд также может удовлетворить требования кредитора частично, в этом случае сумма долга изменится, что необходимо будет учесть при оценке.
  2. Тип лица, которое является заемщиком. К наиболее рискованной группе относятся физ. лица, потому что они гасят долги из ежемесячных доходов. Нередко такая категория должников теряет платежеспособность по разным причинам, а взыскать имущество в счет погашения долга даже по решению суда очень сложно. К другой группе заемщиков, от которой можно не получить возврата долга, относятся органы исполнительной власти. У них всегда есть основания для отказа, взыскать задолженность в судебном порядке также сложно.
  3. К наиболее рискованным относятся беззалоговые кредиты или когда предмет залога был оформлен неправильно. Если даже кредит был выдан под залог, но ликвидность последнего рассчитана неверно, кредитор рискует столкнуться с безвозвратным долгом. Если залог реализуется в течение полугода и больше, он считается неликвидным, средне ликвидный залог можно продать в течение 2–6 мес., а высоколиквидный за 30 дней. Абсолютно ликвидные залоги реализуются за 1 день.
  4. Поручительство, как и залог один из факторов, благодаря которому кредитор может вернуть свои средства, риск невозврата возникает, если поручителями выступают физ. лица или муниципальные органы. На качество поручительства юр. лиц влияет их платежеспособность на данный момент. Если поручителем выступает орган государственной власти или федеральная служба, заем можно назвать менее рискованным.
  5. Стабильность доходов дебитора может быть определена на основании его финотчетности.
  6. Финансовое состояние дебитора дополняется фактором типа долга. На риск невозврата в этом случае влияет период просрочки, а также желание заемщика рассчитываться по обязательствам. Факт того, что долг необходимо вернуть еще не обозначает, что дебитор хочет это сделать. Нередко заемщики отвергают сам факт наличия задолженности, а взыскание в судебном порядке может затянуться до момента, пока не истечет срок исковой давности.
  7. Финансовое состояние дебитора. На него влияет платежеспособность заемщика, структура его капитала, оборачиваемость средств, рентабельность и финансовая устойчивость. Но чаще всего оценщики дебиторской задолженности не могут получить доступ к этим сведениям, поэтому приходится руководствоваться данными, опубликованными в СМИ, а также законами РФ.
  8. Инфляция, девальвация и вид процентной ставки, которая по договору была предоставлена заемщику, зависят больше от конъюнктуры рынка, а условия выдачи кредита в некоторых случаях даже могут быть изменены. На эти три фактора влияет экономическая ситуация в стране, от которой в проигрыше может оказаться не только дебитор, но и кредитор.

Взыскание задолженности в банке осуществляется по решению суда, вступившего в законную силу.

Как можно узнать задолженность в ПФР по отчислениям физического или юридического лица, читайте тут.

Какие существуют способы взыскания задолженности по заработной плате, можно прочитать здесь.

Внимание!

  • В связи с частыми изменениями в законодательстве информация порой устаревает быстрее, чем мы успеваем ее обновлять на сайте.
  • Все случаи очень индивидуальны и зависят от множества факторов. Базовая информация не гарантирует решение именно Ваших проблем.

Поэтому для вас круглосуточно работают БЕСПЛАТНЫЕ эксперты-консультанты!

  1. Задайте вопрос через форму (внизу), либо через онлайн-чат
  2. Позвоните на горячую линию:

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ.

Польза регулярного мониторинга долговых обязательств

Оценка долговых обязательств требует от оценщика глубоких знаний в юридических делах и опыта. Качество любого долгового обязательства характеризуется способностью должника выполнить зафиксированные в документе свои обязательства. К примеру: что стоит, даже правильно юридически оформленный вексель, выписанный неплатежеспособным лицом?

И что стоит право требования исполнения обязательств по такому документу?

Поэтому, чтобы не возникали подобные вопросы, оценщики нашей компании умело сочетают научные методы, опыт и профессиональную интуицию для адекватных выводов по стоимости.

Объективная оценка долговых обязательств предполагает проработку следующих условий:

  1. Рассмотрение условий выпуска долговых обязательств, их формы обеспечения и типа, нормативно-правовой базы, обращения, порядка выплаты прибылей и погашения.
  2. Определение финансовой устойчивости эмитента, его статуса, надежности и гарантий выпуска.
  3. Оценка инвестиционных качеств и характеристик конкретных долговых обязательств.
  4. Учет динамики котировок и результатов аукционных тендеров.
  5. Изучение динамики рейтинга.
  6. Использование разных методик.
  7. Корректировка результатов и окончательное оценивание стоимости долговых обязательств.

Что входит в компетенцию нашей компании по предоставлению услуг оценки долговых обязательств:

  • оценка государственного долга
  • оценка стоимости долгов
  • оценка внешнего долга
  • оценка долговых бумаг
  • рыночная оценка долгов
  • оценка сомнительных долгов
  • оценка качества обслуживания долга
  • составление отчета оценки.

Также выполним оценку эффективности управления государственным долгом РФ. Разработаем стратегию по привлечению необходимых финансов для достижения нужных параметров долга для определения стоимости обслуживания и степени рисков, создания рынка внутренних долгов.

Руководство компании для улучшения финансово-экономического положения предприятия должны приложить все свои усилия на снижение перетекания общей массы оборотных средств компании в дебиторскую задолженность.

Это означает, что те активы и финансы предприятия, что находятся в использовании другими компаниями, обязаны быть уменьшены. При правильной процедуре оценки текущего положения компании можно найти эффективные механизмы, которые позволят в относительно короткие сроки заметно увеличить объем ее оборотных средств.

Документы необходимые для проведения оценки.

Цели и ситуации оценки долгов

Такой процесс происходит при учете первичных сроков появления задолженности, ее формирования, выплат, а также юридических основ, которые лежат в источнике ее возникновения. Также необходимо учитывать в различных ситуациях степень обремененности задолженностей разного рода штрафами или пеней.

Она имеет весьма важную роль в процессе осуществления компанией коммерческой, а также производственной деятельности.  Подобная задолженность имеет ряд определенных схожих черт с кредитно-долговыми расписками, а также векселями, главным образом за счет своей возможности вольного обращения на рынке.

К основным аспектам относятся:

  • Имеющиеся источники обеспечения финансовых обязательств;
  • Имеющиеся определенные требования со стороны представителей организации-дебитора, которые затрагивают вопрос качества и общего количества поставляемой продукции;
  • Общее финансово-экономическое положение дебитора.

В текущей российской экономической ситуации острая нужда в проведении оценочных операций в отношении дебиторских задолженностей при передаче прав взыскания, а также для глубокого изучения экономического положения компании.

Подобный тип задолженности может квалифицироваться как:

  • Отсроченная задолженность, при не наступлении указанной даты по исполнению ранее взятых обязательств;
  • Просроченная задолженность, при уже наступившей конечной дате выполнения взятых ранее обязательств.

Оформление итогов

Одной из основ коммерческой деятельности на международном финансовом рынке является погашение дебиторских задолженностей. Такая задолженность погашается в обязательном порядке согласно срокам, обозначенных в заключенном договоре.

Подобная процедура является необходимой, ведь она прямо влияет на деловую репутацию компании, что имеет большое значение в отношении размеров итоговой финансовой прибыли.

Результаты оценивания имеющейся задолженности дебиторов в компании собраны в «Отчете об определении рыночной стоимости задолженности», отражающем реальную, а точнее рыночную стоимость неоплаченных обязательств на момент осуществления оценочных действий. Этот документ впоследствии может быть задействован в качестве доказательной базы, подтверждающей наличие и действительную стоимость дебиторской задолженности в суде либо иных органах.

Это происходит потому, что в стоимость обязательств оценщиком включаются штрафные санкции и пени, предусмотренные условиями соглашений, а большинство расчетов стоимости производятся, принимая во внимание не только сложившуюся на рынке ситуацию, но и наличие инфляционной составляющей.

Оценка стоимость дебиторской задолженности (анализ)

Важным обстоятельством является то, что компании для оценки активов следует проанализировать имеющиеся оценочные предприятия и выбрать квалифицированного специалиста или фирму с репутацией профессионала и обязательным наличием лицензии. Поскольку неграмотная оценка обязательств способна привести к фальсификации сведений о фактическом финансовом состоянии компании и неверной констатации эффективности производства.

Отчет об оценке

Итак, отчет об оценке задолженности – документальное свидетельство достоверной величины обязательств, которая может быть рекомендована в качестве доказательства в официальных органах или используется в различных хозяйственных операциях либо сделках.

Являясь официальным документом, отчет содержит сведения:

  • о предприятии — заказчике;
  • о применяемой в оценке обязательств методики;
  • об исследуемой задолженности в разрезе контрагентов и обязательств;
  • об итогах оценки.

https://www.youtube.com/watch?v=e1KtRxBNW7o{amp}#038;feature=share

Отчет подготавливается на основе действующих законодательных требований, прошит, пронумерован и заверен печатью. Стоимость услуг по проведению оценки дебиторской задолженности компании зависит от объема работы и профессионального уровня оценщика.

Поделиться:
Нет комментариев

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.

Adblock detector